WTO對(duì)中國(guó)金融監(jiān)管的影響及其法律應(yīng)對(duì)

WTO對(duì)中國(guó)金融監(jiān)管的影響及其法律應(yīng)對(duì) 　　WTO作為國(guó)際社會(huì)經(jīng)濟(jì)中重要的、綜合性的國(guó)際調(diào)節(jié)主體，調(diào)節(jié)的領(lǐng)域由GATT的貨物貿(mào)易擴(kuò)展至包括金融服務(wù)在內(nèi)的服務(wù)貿(mào)易，特別是GATS及其兩個(gè)金融服務(wù)附件、《關(guān)于金融服務(wù)的決定》、《關(guān)于金融服務(wù)承諾的諒解》、《金融服務(wù)協(xié)議》等一系列法律規(guī)范的生效確立了WTO對(duì)金融服務(wù)國(guó)際調(diào)節(jié)的法律體制。中國(guó)加入WTO后，進(jìn)一步擴(kuò)大了金融服務(wù)開(kāi)放，中國(guó)的金融監(jiān)管將受到WTO的國(guó)際調(diào)節(jié)，中國(guó)的金融法律應(yīng)加以調(diào)整。

　　一、中國(guó)在金融服務(wù)開(kāi)放中具體承諾的特點(diǎn) 中國(guó)加入WTO后，在《加入議定書(shū)》附件9《服務(wù)貿(mào)易具體承諾表》中，對(duì)金融服務(wù)的開(kāi)放做出了具體承諾，與其他國(guó)家在《金融服務(wù)協(xié)議》中所做出的具體承諾相比，這些承諾有其自身的特點(diǎn)。如中國(guó)對(duì)金融服務(wù)開(kāi)放的限制主要在于市場(chǎng)準(zhǔn)入和國(guó)民待遇方面；中國(guó)對(duì)金融服務(wù)部門(mén)進(jìn)行經(jīng)營(yíng)和批準(zhǔn)標(biāo)準(zhǔn)權(quán)為審慎性的，沒(méi)有數(shù)量配額或經(jīng)濟(jì)需求測(cè)試的要求以及上述限制措施主要集中在以商業(yè)存在的形式提供的金融服務(wù)方面等。

　　二、WTO及國(guó)際調(diào)節(jié)對(duì)我國(guó)金融監(jiān)管造成的影響 主要體現(xiàn)在三個(gè)方面。

　　第一，對(duì)市場(chǎng)準(zhǔn)入與國(guó)民待遇的約束。根據(jù)GATS第1條和第16條規(guī)定的市場(chǎng)準(zhǔn)入原則，中國(guó)給予任何其他成員的金融服務(wù)和服務(wù)提供者的待遇，不得低于其在具體承諾表中同意列明的條款的內(nèi)容，除非在其承諾表中做出明確限制，否則不得采取與GATS不符的措施。比如不得限制其他成員向本國(guó)提供金融服務(wù)的總量或進(jìn)入本國(guó)的金融服務(wù)提供者的數(shù)量等。根據(jù)GATS第17條，列入具體承諾表中的其他成員的金融服務(wù)部門(mén)如果符合表中所列的任何條件和資格，中國(guó)就應(yīng)給予其服務(wù)和服務(wù)提供者不低于其給予本國(guó)同類服務(wù)和服務(wù)提供者的待遇。這在市場(chǎng)準(zhǔn)入與國(guó)民待遇方面構(gòu)成了對(duì)中國(guó)金融監(jiān)管的約束，中國(guó)有義務(wù)按照其承諾給予其他成員同等待遇。

　　第二，對(duì)審慎監(jiān)管措施的約束。根據(jù)《金融服務(wù)附件一》第2條，一成員為審慎起見(jiàn)，可經(jīng)采取包括保護(hù)投資者、存款者、保單持有者或金融服務(wù)提供者對(duì)其負(fù)有信托義務(wù)的人的措施，也可以采取保證金融體系完整和穩(wěn)定的措施。但是，如果這些措施與GATS不符，則不得用于逃避其在GATS下的承諾或義務(wù)，即監(jiān)管措施應(yīng)當(dāng)是出于審慎目的而采取的。

　　第三，確立了金融服務(wù)的保障機(jī)制。盡管WTO鼓勵(lì)各成員國(guó)擴(kuò)大金融服務(wù)開(kāi)放，但同時(shí)它也確立了維持金融市場(chǎng)穩(wěn)定的保障機(jī)制。中國(guó)在開(kāi)放金融服務(wù)貿(mào)易的過(guò)程中，可以對(duì)其已承擔(dān)有關(guān)市場(chǎng)準(zhǔn)入或國(guó)民待遇義務(wù)的服務(wù)貿(mào)易采取或維持限制措施，只要符合GATS規(guī)定的有關(guān)條件，即使與其承擔(dān)的義務(wù)不符，也視為不違反WTO的規(guī)則。

　　三、中國(guó)金融監(jiān)管法律如何應(yīng)對(duì)國(guó)際調(diào)節(jié)機(jī)制 應(yīng)對(duì)國(guó)際調(diào)節(jié)機(jī)制應(yīng)著重抓好三個(gè)方面。

　　第一，中國(guó)金融服務(wù)開(kāi)放必須循序漸進(jìn)，與金融監(jiān)管相協(xié)調(diào)。按照服務(wù)貿(mào)易逐步自由化的原則，中國(guó)應(yīng)當(dāng)根據(jù)自身金融業(yè)的發(fā)展水平和監(jiān)管能力，逐步推進(jìn)金融服務(wù)的開(kāi)放。一些發(fā)展中國(guó)家在本國(guó)金融監(jiān)管能力較弱時(shí)就迅速開(kāi)放金融服務(wù)，最終導(dǎo)致國(guó)內(nèi)的金融動(dòng)蕩。目前中國(guó)金融監(jiān)管能力較弱，相關(guān)立法仍不完善，一些監(jiān)管手段的實(shí)效也不明顯，因此還不宜過(guò)早開(kāi)放國(guó)內(nèi)的金融服務(wù)。雖然中國(guó)已在《加入議定書(shū)》中對(duì)金融服務(wù)的開(kāi)放做出了具體承諾，但其實(shí)施還要通過(guò)國(guó)內(nèi)立法來(lái)實(shí)現(xiàn)。在確保本國(guó)國(guó)內(nèi)金融法律、法規(guī)和政策符合WTO要求的同時(shí)，應(yīng)從長(zhǎng)遠(yuǎn)和全局的角度來(lái)考慮所要進(jìn)行的“立、改、廢”。

　　第二，靈活采取審慎原則，保證金融體系的完整和穩(wěn)定。WTO關(guān)于金融服務(wù)法律規(guī)范的一個(gè)原則就是審慎原則，即一成員為審慎起見(jiàn)，可以采取包括保護(hù)投資者、存款者、保單持有者或金融服務(wù)提供者對(duì)其負(fù)有信托義務(wù)的人的措施，也可以采取保證金融體系完善和穩(wěn)定的措施。因此，我國(guó)在外資金融機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)準(zhǔn)入和對(duì)各種金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管中應(yīng)靈活運(yùn)用審慎原則，采取資本充足性監(jiān)管、流動(dòng)性監(jiān)管和存款保護(hù)監(jiān)管等一系列監(jiān)管措施。通過(guò)對(duì)申請(qǐng)人資本金、從業(yè)人員資格、是否得到母國(guó)的有效監(jiān)管以及通過(guò)現(xiàn)場(chǎng)和非現(xiàn)場(chǎng)的檢查、稽核，建立完善信息披露制度和內(nèi)部控制制度，對(duì)外資金融機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)準(zhǔn)入及其資本充足率、資產(chǎn)質(zhì)量、業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)等進(jìn)行監(jiān)管。

　　第三，加強(qiáng)金融監(jiān)管協(xié)調(diào)與合作，對(duì)各類金融集團(tuán)提供有效監(jiān)管。當(dāng)前中國(guó)銀行業(yè)、證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)已呈現(xiàn)出共同滲透共同發(fā)展的趨勢(shì)，涌現(xiàn)出一些混業(yè)經(jīng)營(yíng)的金融集團(tuán)，如光大集團(tuán)、中信集團(tuán)。中國(guó)加入WTO后，擴(kuò)大了銀行業(yè)、證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)的對(duì)外開(kāi)放，其中有許多外資金融機(jī)構(gòu)也是屬于混業(yè)經(jīng)營(yíng)的金融集團(tuán)或全能銀行。為確保對(duì)這些多樣性的金融集團(tuán)進(jìn)行有效監(jiān)管，應(yīng)抓緊制定聯(lián)合監(jiān)管的具體規(guī)定以防止將來(lái)可能出現(xiàn)的監(jiān)管漏洞。

　　此外，對(duì)外資金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管還涉及到母國(guó)、東道國(guó)和第三國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的協(xié)調(diào)與合作的問(wèn)題。在金融自由化、全球化的背景下，為避免由此產(chǎn)生的國(guó)際金融動(dòng)蕩，加強(qiáng)國(guó)際間的金融監(jiān)管合作成為當(dāng)務(wù)之急。所以，中國(guó)應(yīng)隨著開(kāi)放進(jìn)程的加快，通過(guò)協(xié)調(diào)各種雙邊、多邊的貨幣匯率政策，加強(qiáng)國(guó)際間的金融監(jiān)管合作，有效預(yù)防金融風(fēng)險(xiǎn)。

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10